فراسو خبر پایگاه خبری تحلیلی فراسو خبر
صندوق سرمایهگذاری املاک و مستغلات «مدیریت ارزش مسکن» که با هدف بهرهبرداری هدفمند و استفاده بهینه از املاک تحت تملک صندوق بازنشستگی کشوری راهاندازی شده است، در ششماهه منتهی به ۶ مرداد ۱۴۰۵ موفق به ثبت بازدهی ۲۵.۷۵ درصدی شد؛ عملکردی که نشاندهنده ظرفیت این ابزار نوین مالی برای مدیریت و مولدسازی داراییهای ملکی صندوق بازنشستگی کشوری است.
به گزارش فراسو به نقل از اداره کل روابط عمومی و امور بین الملل صندوق بازنشستگی کشوری، گروه مدیریت ارزش صندوق بازنشستگی کشوری در سال ۱۴۰۱ با هدف هدفمندسازی بهرهبرداری از املاک تحت تملک صندوق و ایجاد سازوکاری شفاف برای مدیریت داراییهای ملکی، اقدام به تأسیس صندوق سرمایهگذاری املاک و مستغلات «مدیریت ارزش مسکن» کرد.
این صندوق از نوع صندوقهای قابل معامله در بورس (ETF) است که پس از اخذ موافقت اصولی از سازمان بورس و اوراق بهادار در ۱۱ مرداد ۱۴۰۱، در ۲۷ شهریور همان سال به شماره ۵۴۳۶۱ نزد مرجع ثبت شرکتها به ثبت رسید و در ۴ مهر ۱۴۰۱ نیز با شماره ۱۲۰۲۷ نزد سازمان بورس و اوراق بهادار ثبت شد.
پذیرهنویسی صندوق در ۲۷ تیر ۱۴۰۱ انجام شد و تمامی واحدهای صندوق در همان روز به فروش رسید. «ارزش مسکن» بهعنوان نخستین صندوق سرمایهگذاری قابل معامله املاک و مستغلات کشور که در فرابورس ایران پذیرفته شده است، فعالیت خود را از ۱۵ آبان ۱۴۰۱ آغاز کرد و واحدهای آن از طریق بازار سرمایه قابل معامله است.
تمرکز بر مدیریت داراییهای ملکی
بر اساس این گزارش، تمرکز اصلی صندوق ارزش مسکن بر سرمایهگذاری در داراییهای غیرمنقول دارای سند رسمی و پایانکار معتبر است. همچنین حداقل ۹۰ درصد از درآمد حاصل از اجاره املاک و سود حاصل از فروش سرمایهگذاریها، پس از کسر هزینههای صندوق، بهصورت سالانه تقسیم میشود.
فعالیتهای اصلی این صندوق شامل خرید و تملک املاک و مستغلات، اجاره دادن داراییهای تحت تملک یا اجاره دارایی با هدف اجارهدادن، فروش املاک و مستغلات، سرمایهگذاری در واحدهای صندوقهای املاک و مستغلات و صندوقهای زمین و ساختمان و همچنین سرمایهگذاری در اوراق بهادار شرکتهای فعال در حوزه انبوهسازی، املاک و مستغلات پذیرفتهشده در بورس است.
ترکیب داراییهای صندوق
مطابق اطلاعات ارائهشده در گزارش عملکرد، یکی از داراییهای ملکی صندوق، یک ملک اداری واقع در تهران، خیابان ملاصدرا، روبهروی بیمارستان بقیهالله است که با عرصه ۳۶۰ مترمربع و اعیان ۱۸۲۱ مترمربع، بر اساس آخرین گزارش کارشناسی در تاریخ ۳۱ آذر ۱۴۰۴، معادل ۲۴۰۰ میلیارد ریال ارزشگذاری شده است.
همچنین بخشی از داراییهای صندوق در اوراق بهادار با درآمد ثابت سرمایهگذاری شده که شامل صندوقهای سرمایهگذاری «فیروزه آسیا»، «اطمینان تمدن»، «ثابت گنجینه کیان»، «ثابت ویستا»، «با بازده مانا» و «لبخند فارابی» است. مجموع ارزش این صندوقهای با درآمد ثابت، در تاریخ ۶ مرداد ۱۴۰۵ معادل ۵۳۶ میلیارد و ۹۲۱ میلیون ریال اعلام شده است.
بازدهی بالاتر از شاخصهای بازار
بررسی عملکرد صندوق ارزش مسکن نشان میدهد ارزش این صندوق از ۱۰ هزار واحد در ۲۱ آبان ۱۴۰۱ به ۳۰ هزار و ۲۴۵ واحد در ۶ مرداد ۱۴۰۵ رسیده است.
بر اساس جدول مقایسهای ارائهشده در گزارش، بازدهی «ارزش مسکن» در شش ماه منتهی به ۶ مرداد ۱۴۰۵ به ۲۵.۷۵ درصد رسیده است؛ در همین بازه، شاخص کل بورس ۲۵.۸ درصد، شاخص کل هموزن ۲۵.۴ درصد و شاخص کل فرابورس ۱۲ درصد بازدهی داشتهاند.
ورود به بازار ملک بدون نیاز به سرمایه کلان
یکی از مهمترین مزیتهای صندوق ارزش مسکن، فراهم کردن امکان سرمایهگذاری در بازار املاک و مستغلات بدون نیاز به تأمین سرمایه کلان برای خرید مستقیم ملک است. سرمایهگذاران میتوانند واحدهای این صندوق را همانند سهام در بازار سرمایه خرید و فروش کنند.
شفافیت فعالیت تحت نظارت سازمان بورس و اوراق بهادار، امکان نقدشوندگی واحدهای سرمایهگذاری و استفاده از ظرفیت بازار سرمایه برای مدیریت حرفهای داراییهای ملکی، از دیگر مزیتهای این صندوق به شمار میرود.
راهاندازی صندوق ارزش مسکن را میتوان یکی از اقدامات مهم گروه مدیریت ارزش صندوق بازنشستگی کشوری در مسیر مولدسازی داراییها، افزایش بهرهوری املاک و تبدیل داراییهای غیرمولد به منابع درآمدزا دانست؛ رویکردی که میتواند در کنار حفظ ارزش داراییهای صندوق، به تقویت منابع پایدار و بهبود مدیریت سرمایهگذاریهای آن کمک کند.
